초류향은 세 명의 여사제 용용, 홍수, 점아와 함께 사부의 명으로 소림소실봉으로 향한다. 소림 무상대사의 제자인 무화대사와 10년전 사부들의 결투에 이은 배무대회를 벌이기 위한 것이다. 두 사람의 무공은 막상막하로 승부는 예측불허였으나 초류향이 간발의 차로 승리한다. 강호에는 초류향의 명성이 다시 한번 떨쳐지는 가운데 초류향은 묵화라는 여인을 만나 사랑에 빠진다. 그러나 강호를 지배하려는 편복동자의 기습에 초류향의 사부 독고고패는 자신을 희생하여 초류향을 구한다. 중상을 입은 초류향은 무화의 도움으로 독고구패의 세상이 된 강호를 떠나 신수궁으로 간다. 신수궁주 수모음회의 치료 덕분에 회복한 초류향은 그곳까지 뒤쫓아온 편복동자를 맞아 일생 일대의 결전을 벌인다.