송무량의 지도를 받던 조지호는 무양의 딸 영영과 사랑을 하는데 옛 동료로 손금배의 지도를 받으러 갔던 대명이 찾아온다. 무예실력이 성장한 대명을 보고 송무량은 자신의 무예가 손금배에게 뒤지는 것을 알고 지호를 손금배에게 보낸다. 놀라운 진전을 보인 지호는 손금배의 후계자로 인정되어 특수철장비법을 전수 받고 무술대회에 대표로 나가게 된다. 한편, 맹삼부의 습격을 받고 옛사부인 송무량이 죽고 대회에서 맹천웅을 꺾고 승리한 조지호는 맹가일당을 찾아가 복수한다.